Aktuelle Fondswerte.

Nachhaltigkeitsbezogene Offenlegungen der Art. 10 Abs. 1 der Verordnung (EU) 2019/2088

• Zusammenfassung

  Die folgenden Informationen beziehen sich auf das Portfolio Nachhaltigkeit der NÜRNBERGER und beschreibt die beworbenen ökologischen und sozialen Merkmale. Im Portfolio Nachhaltigkeit werden nachhaltige Investmentfonds und ETFs aus verschiedenen Assetklassen nach qualitativen und quantitativen Kriterien selektiert.

• Kein nachhaltiges Investitionsziel

  Mit dem Portfolio Nachhaltigkeit werden ökologische oder soziale Merkmale beworben, aber keine nachhaltigen Investitionen angestrebt. Das Portfolio Nachhaltigkeit verpflichtet sich mindestens zu fünf Prozent nachhaltiger Investitionen. Die Beurteilung, ob eine Wirtschaftstätigkeit die zu einem UN (United Nations)-SDG (Sustainable Development Goal)-Ziel beiträgt, erheblich beeinträchtigt wird, wird auf der Einzelfonds/Einzel-ETF-Ebene durch die Fondsgesellschaften abgedeckt ("Do no significant harm" - DNSH-Bewertung). Die DNSH-Bewertung beinhaltet alle verpflichtenden Indikatoren für die wichtigsten nachteiligen Auswirkungen aus der Tabelle 1 sowie relevante Indikatoren aus Tabelle 2 und 3 in Anhang I der Delegierten Verordnung (EU) 2022/1288 der Kommission zur Ergänzung der SFDR. Aufgrund der nachfolgenden Kriterien wird gewährleistet, dass die nachhaltigen Investitionen keinem der ökologischen oder sozialen nachhaltigen Anlageziele erheblich schaden. Auf der Portfolioebene werden Ausschlusskriterien, Rating-Standards (Best in Class-Ansatz) sowie die Voraussetzung der Anwendung der PAIs (Principle Adverse Impacts) im Auswahlprozess der Einzelfonds/ETFs angewendet. Welche einzelnen Nachhaltigkeitsfaktoren im Auswahlprozess angewendet werden, steht unter dem Punkt Anlagestrategie. Für eine mögliche Einstufung als nachhaltige Investition, kommen nur Unternehmen in Frage, die im Einklang mit den internationalen Normen der OECD-Leitsätze für multinationale Unternehmen, den UN-Leitprinzipien für Wirtschaft und Menschenrechte, den Prinzipien des Global Compact der Vereinten Nationen und den Standards der Internationalen Arbeitsorganisation agieren. Die Überprüfung der aufgeführten Prinzipien/Leitsätze erfolgt über eine regelmäßige Abfrage bei externen Datenanbietern.

• Ökologische oder soziale Merkmale des Finanzprodukts

  Mit dem Portfolio Nachhaltigkeit bieten wir ein breites Spektrum von unterschiedlichen nachhaltigen Anlagekonzepten an. Die Einzelfonds/ETFs bewerben in den jeweiligen ESG/SRI sowie Klima- und Impact-Fondskonzepten ökologische und soziale Merkmale die unter anderem z.B. in den sechs UN PRI-Zielen, dem Pariser Klimaabkommen in den 17 Zielen der SDGs sowie der Taxonomie-Verordnung bzw. der Offenlegungsverordnung aufgeführt sind. Die aufgeführten Merkmale wurden in den jeweiligen Konzepten vollständig umgesetzt. Bei Nichteinhaltung des Mindeststandards werden die Einzelfonds/ETFs ausgetauscht.

• Anlagestrategie

  Im Portfolio Nachhaltigkeit werden nachhaltige Investmentfonds und ETFs aus verschiedenen Assetklassen nach qualitativen und quantitativen Kriterien selektiert. Die Zusammenstellung der Portfolios wird unter anderem mittels Markowitzoptimierung und Zielvolatiliät vorgenommen. Für das Portfolio gilt bei der Anlage eine Mindestquote von 70% in der Assetklasse Aktienfonds. Die nachhaltige Investmentstrategie wird mit verschiedenen ESG- (Environment, Social and Governance), SRI- (Socially Responsible Investing), Klima- und Impact-Konzepten umgesetzt. Gemäß der ESG-Policy der NÜRNBERGER Kapitalanlage wird nicht in Unternehmen investiert, die in dem Geschäftsbereich kontroverse Waffen (Streubombenmunition, Antipersonenminen, Nuklearwaffen etc.) als Hersteller, Zulieferer oder Händler tätig sind. Bei jedem Fonds/ETF wird die Berücksichtigung der PAIs in der Anlagestrategie vorausgesetzt. Darüber hinaus haben die Fonds/ETFs ein ESG-Mindestrating aufzuweisen.

  Auf der Einzelfondsebene wird mindestens ein drei Globen Morningstar-Sustainability-Rating und mindestens ein BB MSCI-ESG-Rating für die Aufnahme in das Portfolio vorausgesetzt. Weiter werden die Ausschlüsse nach kontroversen Waffen und Atomwaffen mittels einer Morningstar-/MSCI-Abfrage geprüft. Ebenso werden die Berücksichtigung der PAIs sowie die drei explizit aufgeführten PAIs (Investitionen in fossile Brennstoffe, kontroverse Waffen und UNGC-Prinzipien oder Verstoß gegen die OECD-Leitsätze) mittels Morningstar-/MSCI-Abfrage nachgehalten.

• Aufteilung der Investitionen

  Mindestens 80% der Anlagen des Portfolios werden dazu verwendet, die geförderten ökologischen oder sozialen Merkmale gemäß den verbindlichen Elementen der Anlagestrategie zu erfüllen.

  Der Mindestwert an nachhaltigen Investitionen beträgt auf Portfolioebene 5 %.

• Überwachung der ökologischen oder sozialen Merkmale

  Für die Einhaltung der ökologischen und/oder sozialen Merkmale sind die jeweiligen Einzelfonds/ETFs verantwortlich. Die ergriffenen Maßnahmen sind den entsprechenden Dokumenten zu den Einzelfonds/ETFs auf der Seite nuernberger.de/fondswerte zu entnehmen. Auf der Portfolioebene werden die Merkmale monatlich durch die jeweiligen Ratings, Ausschlüsse und Abfragen nachgehalten.

• Methoden für ökologische oder soziale Merkmale

  Auf der Einzelfondsebene wird mindestens ein drei Globen Morningstar-Sustainability-Rating und mindestens ein BB MSCI-ESG-Rating für die Aufnahme in das Portfolio vorausgesetzt. Weiter werden die Ausschlüsse nach kontroversen Waffen und Atomwaffen mittels einer Morningstar-/MSCI-Abfrage geprüft. Ebenso werden die Berücksichtigung der PAIs sowie die drei explizit aufgeführten PAIs (Investitionen in fossile Brennstoffe, kontroverse Waffen und UNGC Prinzipien oder Verstoß gegen die OECD-Leitsätze) mittels Morningstar-/MSCI-Abfrage nachgehalten.

• Datenquellen und -verarbeitung

  Für die Informationsbeschaffung der ESG-Daten werden u.a. Softwarelösungen der Datenprovider Morningstar, Bloomberg und MSCI eingesetzt.

• Beschränkungen hinsichtlich der Methoden und Daten

  Einzelne Darstellungen im vorvertraglichen sowie im periodischen Dokument werden für das Portfolio teilweise aus den zugelieferten Daten der Fonds/ETF-Anbieter mittels dem European ESG Template (EET) berechnet. Hier kann es teilweise durch Nichtlieferung von Datensätzen zu verfälschten Berechnungen in den jeweiligen Dokumenten kommen.

• Sorgfaltspflicht

  Die einzelnen Fonds/ETFs des Portfolios Nachhaltigkeit werden monatlich auf die ökologischen und sozialen Merkmale der Anlagestrategie geprüft.

• Mitwirkungspolitik

  Eine Mitwirkungspolitik wird indirekt über die großen Fonds/ETF-Gesellschaften umgesetzt, die wiederum aktive Mitwirkungspolitik betreiben.

• Bestimmter Referenzwert

  Das Portfolio Nachhaltigkeit wird hinsichtlich der Erreichung der ökologischen und sozialen Merkmale nicht an einem Referenzwert gemessen.

Fonds, die ab Oktober 2022 neu zur Verfügung stehen:

• Nachhaltigkeitsfonds ( ETF; Aktien Europa) AMUNDI INDEX MSCI EUROPE SRI - UCITS ETF DR C (LU1861137484)

  Ziel des Fonds ist es, die Wertentwicklung des MSCI Europe SRI Index (Total Return Index) möglichst genau nachzubilden. Der ETF investiert in Unternehmen am europäischen Markt mit hoher und mittlerer Marktkapitalisierung, welche ein erstklassiges Rating in den Bereichen Umwelt, sozialer Verantwortung und Grundsätze guter Unternehmensführung (ESG) haben. Ausgeschlossen werden Emittenten aus den Bereichen Rüstung, Militär, Waffen, Alkohol, Tabak, Glücksspiel, Kernkraft, Pornografie und Gentechnik.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse Aktien Europa bei nachhaltigen Indexfonds

• Nachhaltigkeitsfonds (ETF; internationale Aktien)  AMUNDI INDEX MSCI WORLD SRI - UCITS ETF DR C (LU1861134382)

  Das Ziel dieses Teilfonds besteht darin, die Wertentwicklung des MSCI World SRI Filtered PAB Index nachzubilden. Der MSCI World SRI Filtered PAB Index ist ein Aktienindex, der auf dem MSCI World Index basiert und Aktien großer und mittlerer Kapitalisierung in 23 europäischen Industrieländern repräsentiert. Der Index bietet ein Engagement in Unternehmen mit herausragenden ESG-Ratings (Environmental, Social and Governance - Umwelt, Soziales und Unternehmensführung) und schließt Unternehmen aus, deren Produkte negative Auswirkungen auf die Umwelt und soziale Strukturen haben.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse internationale Aktien bei nachhaltigen Indexfonds

• Aktienfonds (Emerging Markets) Dimensional Emerging Markets Value EUR (IE00B0HCGV10)

  Anlageziel ist ein langfristiger Gesamtertrag. Der Fonds investiert in Aktien bestimmter, in Schwellenländern börsennotierter Unternehmen, die vom Fondsmanager als Substanzwerte bzw. geeignete Value Aktien eingestuft werden. Als Schwellenländer werden Länder bezeichnet, die von der Internationalen Bank für Wiederaufbau und Entwicklung oder der Internationalen Finanz Corporation als aufstrebend oder in der Entwicklung begriffen betrachtet werden sowie Länder, die von den Vereinigten Nationen oder auch durch ihre eigenen Behörden als in der Entwicklung begriffen erachtet werden.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse Aktienfonds Emerging Markets

• Aktienfonds (internationale Aktien) Dimensional Global Small Companies EUR (IE00B67WB637)

  Anlageziel ist ein langfristiger Gesamtertrag. Der Fonds investiert in Aktien von internationalen Unternehmen mit geringer Marktkapitalisierung.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse internationale Aktienfonds mit geringer Marktkapitalisierung.

• Aktienfonds (internationale Aktien) Dimensional Global Targeted Value EUR (IE00B2PC0716)

  Anlageziel ist ein langfristiger Gesamtertrag. Der Fonds investiert in Aktien bestimmter, weltweit in entwickelten Ländern gehandelter Unternehmen, die vom Fondsmanager als geeignete kleinere Unternehmen sowie als geeignete Substanzwerte eingestuft werden. Die Einstufung von Unternehmen als kleinere Unternehmen basiert in erster Linie auf der Marktkapitalisierung dieser Unternehmen

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse internationale Aktienfonds mit geringer Marktkapitalisierung.

• Aktienfonds (internationale Aktien) iShares MSCI World Small Cap USD (IE00BF4RFH31)

  Die Anteilklasse des Fonds strebt durch eine Kombination aus Kapitalwachstum und Erträgen auf das Fondsvermögen die Erzielung einer Rendite auf Ihre Anlage an, welche die Rendite des MSCI World Small Cap Index, des Referenzindex des Fonds (Index), widerspiegelt.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse internationale Aktienfonds mit geringer Marktkapitalisierung.

• Aktienfonds (Aktien Nordamerika) JPMorgan US Select Equity A USD (LU0070214290)

  Erzielung einer Rendite, welche die US-Aktienmärkte übertrifft, durch vorwiegende Anlage in US-Unternehmen

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse für nordamerikanische Aktienfonds.

Fonds, die ab Juli 2022 neu zur Verfügung stehen:

• Indexaktienfonds Xtrackers MSCI (Health Care internationale Aktien) World Health Care UCITS ETF 1C (ISIN: IE00BM67HK77)

  Das Anlageziel besteht darin, die Wertentwicklung des MSCI World Health Care Total Return Net Index (der Index) ab zu bilden, der die Wertentwicklung der notierten Aktien bestimmter Unternehmen aus verschiedenen Industrieländern widerspiegeln soll. Die Aktien werden von Unternehmen aus dem Sektor Health Care (Gesundheitswesen) ausgegeben. Die Gewichtung eines Unternehmens im Index hängt von seiner relativen Größe, gemessen am Gesamtwert der frei verfügbaren Aktien eines Unternehmens im Vergleich zu anderen Unternehmen, ab.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse Health Care bei Indexfonds.

• Indexaktienfonds (nordamerikanische Technologieaktien)  Invesco EQQQ NASDAQ-100 UCITS ETF Acc (ISIN: IE00BFZXGZ54)

  Der Fonds ist ein passiv verwalteter börsengehandelter Fonds. Der Fonds strebt die Erwirtschaftung von Kapitalrendite und Erträgen an, welche vor Aufwendungen der Rendite des NASDAQ-100 Notional Index (Net Total Return) in USD (der "Index") entsprechen bzw. diese nachbilden, indem er sämtliche Bestandteile des Index nachbildet. Der Index besteht aus Aktien von 100 der größten Unternehmen außer Unternehmen des Finanzsektors, die am NASDAQ Stock Market notiert sind; diese werden anhand spezifischer Kriterien ausgewählt.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse Indexfonds um nordamerikanische Technologieaktien.

• Rohstofffonds (Rohstoffe Welt) HANSAgold USD-Klasse A (ISIN: DE000A0NEKK1)

  Anlageziel ist es, sich an der Wertentwicklung des Goldpreises zu orientieren. Dieser Fonds legt bis zu 30% in physischem Gold an. Darüber hinaus werden Zertifikate erworben, die die Entwicklung des Goldpreises abbilden. Dabei bevorzugt der Fonds Zertifikate, die mit Lieferansprüchen auf physisches Gold besichert sind. Aus Diversifikationsgründen werden zudem Silber-Zertifikate und Staatsanleihen von Emittenten mit Sitz in einem Land der Europäischen Union bzw. des Europäischen Wirtschaftsraumes gekauft, gegebenenfalls auch inflationsindexierte Anleihen. Kunden können sich nach einer zweijährigen Haltedauer auch physisches Gold aushändigen lassen. Kleinste Stückelung = 100g Barren.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse Rohstofffonds.

• Nachhaltigkeitsfonds (nachhaltier Mischfonds Artikel 9) Amundi Ethik Fonds A EUR (ISIN: AT0000857164)

  Anlageziel ist ein langfristiger Kapitalzuwachs. Der Fonds investiert in Aktien und Anleihen, die die Kriterien eines ethischen Investments erfüllen. Als solches gelten Veranlagungen dann, wenn der Wirkungsbereich ihres Emittenten im Einklang mit definierten Anforderungen nach sozialer, humaner und ökologischer Verantwortlichkeit steht. Das Portfolio besteht aus max. 40% internationalen Aktien. Der Anleihenteil wird überwiegend in OECD-Staatsanleihen, Anleihen supranationaler Aussteller, staatsnahe Anleihen (Agencies), Pfandbriefe und sonstige besicherte Anleihen, lautend auf Euro, investiert.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse Nachhaltige Mischfonds Artikel 9

• Dachfonds (ETF; Aktienfondsanteil mind. 25%) NÜRNBERGER Multi Asset Balanced EUR (ISIN: DE000A0MMTV4)

  Das Anlageziel des Fonds ist auf eine langfristige absolute Wertsteigerung ausgelegt, die durch eine dynamische Anlage in risikoreichere Assetklassen erreicht werden soll. Mindestens 25% seines Vermögens legt der Fonds in Aktien an. Zulässige Vermögensgegenstände sind Wertpapiere (z.B. Aktien und verzinsliche Wertpapiere), Geldmarktinstrumente, Bankguthaben, Investmentanteile, Derivate und Sonstige Anlageinstrumente. Den Schwerpunkt des Multi-Asset-Klassen-Ansatzes sollen dabei Investmentanteile (Zielfonds, insbesondere ETFs) bilden.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse ETF basierende Dachfonds.

• Dachfonds (ETF; Aktienfondsanteil mind. 15%) NÜRNBERGER Multi Asset Defensive EUR (ISIN: DE000A0MMTW2)

  Das Anlageziel Fonds ist auf Wertstabilität ausgelegt, ohne jedoch die Chancen der ertragreichen Anlageklassen zu vernachlässigen. Die Risikosteuerung erfolgt über die Überwachung von ausgewählten Risikokennzahlen und einem stets gut diversifizierten Portfolio. Zulässige Vermögensgegenstände sind Wertpapiere (z.B. Aktien und verzinsliche Wertpapiere), Geldmarktinstrumente, Bankguthaben, Investmentanteile, Derivate und Sonstige Anlageinstrumente. Den Schwerpunkt des Multi-Asset-KlassenAnsatzes sollen dabei Investmentanteile (Zielfonds, insbesondere ETFs) bilden .

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse ETF basierende Dachfonds.

Fonds, die ab Oktober 2022 nicht mehr zur Verfügung stehen:

• Aktienfonds Morgan Stanley US Growth A USD (LU0073232471)

  Der Fonds hat unsere Erwartungen und Qualitätsansprüche nicht mehr erfüllt.

• Gemischter Fonds M&G Optimal Income A EUR (LU1670724373)

  Der Fonds hat unsere Erwartungen und Qualitätsansprüche nicht mehr erfüllt.

Fonds, die ab April 2022 nicht mehr zur Verfügung stehen:

• Aktienfonds Europa: Janus Henderson Pan European SC (ISIN: LU0201078713)

  Der Fonds hat unsere Erwartungen und Qualitätsansprüche nicht mehr erfüllt.

• Indexaktienfonds Welt: HSBC MSCI World Select SRI (ISIN: DE000A2H5YR8)

  Der Fonds wurde von der Investmentgesellschaft geschlossen.

Fonds, die ab Januar 2022 nicht mehr zur Verfügung stehen:

• Vontobel Global Equity B USD, (LU0218910536)

  Der Fonds hat unsere Erwartungen und Qualitätsansprüche nicht mehr erfüllt.

• Aberdeen German Equity A EUR, (LU1274533576)

  Der Fonds wurde von der Investmentgesellschaft geschlossen.

• Fürst Fugger Dividenden Select, (LU0775212839)

  Der Fonds hat unsere Erwartungen und Qualitätsansprüche nicht mehr erfüllt.

Fonds, die seit Juli 2021 nicht mehr zur Verfügung stehen:

• DWS Deutschland LC, (ISIN: DE0008490962)

  Der Fonds hat unsere Erwartungen und Qualitätsansprüche nicht mehr erfüllt.

• DWS Deutschland GLC, nur für Basisrenten (ISIN: DE000DWS2S28)

  Der Fonds hat unsere Erwartungen und Qualitätsansprüche nicht mehr erfüllt.

• DWS Top Dividende LD, (ISIN: DE0009848119)

  Der Fonds hat unsere Erwartungen und Qualitätsansprüche nicht mehr erfüllt.

Depots, die seit Februar 2021 nicht mehr zur Verfügung stehen:

• 1. NÜRNBERGER Strategiedepots Wachstum und Dividenden

  Grund: Beide Depot-Lösungen werden nicht aktiv gemanagt. Zudem fehlt eine klare Differenzierung zu unserer Vermögensverwaltung mit den 4 aktiv gemanagten Portfolios.

Fonds, die seit Januar 2021 nicht mehr zur Verfügung stehen:

• 1. ETF Aktienfonds Vanguard Global Momentum Factor UCITS ETF (IE00BYYR0935)

  Grund: Der bevorstehende Fondsmerge am 26.02.2021. Der Bestand (bislang sehr gering) wird in den iShares MSCI World ETF übertragen, die betroffenen Kunden werden entsprechend informiert.

• 2. Rentenfonds Candriam Bonds Emerging Markets (ISIN: LU0083568666)

  Grund: Der Fonds hat unsere Erwartungen und Qualitätsansprüche nicht mehr erfüllt.

• 3. Garantiefonds DAX® 80 Garant (ISIN: IE00BWVG0446)

  Grund: Die Kapitalanlagegesellschaft FundLogic SAS hat uns mitgeteilt, dass der Garantiefonds geschlossen wird und damit nicht mehr zur Verfügung steht.

  Das Guthaben wurde kostenfrei in den Garantiefonds DWS Garant 80 FPI (ISIN: LU0327386305) übertragen.

Fonds, die seit Oktober 2020 nicht mehr zur Auswahl stehen:

• 1. Mischfonds (int. Aktien und festverzinsliche Anleihen) JPM Global Income (ISIN: LU0395794307)

  Grund: Mit dem Invesco Balanced Risk Allocation (ISIN: LU0432616737) gibt es bereits einen ähnlich ausgerichteten Fonds in unserer Fondsauswahl, der aktuell bessere Ergebnisse erzielt.

• 2. Indexaktienfonds (Schwerpunkt nordamerikanische Dividendenaktien) Invesco S&P 500 High Dividend Low Volatility (ISIN: IE00BWTN6Y99)

  Grund: Der Fonds hat unsere Erwartungen nicht mehr erfüllt, da die angewandte Investmentstrategie des Fondsmanagers über verschiedene Marktphasen hinweg nicht aufgegangen ist.

  Im NÜRNBERGER Depot Dividende wird der Fonds deswegen durch den M&G Lux North American Dividend Fonds (LU1670627923) ersetzt.

• 3. Rentenfonds (int. Anleihen) Templeton Global Total Return (ISIN: LU0170475312)

  Grund: Der Fonds hat unsere Erwartungen und Qualitätsansprüche nicht mehr erfüllt.

• 4. Aktienfonds (Schwerpunkt Aktien Emerging Markets) Magellan C (ISIN FR0000292278)

  Grund: Der Fonds hat unsere Erwartungen und Qualitätsansprüche nicht mehr erfüllt.

• 5. Aktienfonds (Aktien Asien/Pazifik) Fidelity Pacific (ISIN: LU0049112450)

  Grund: Der Fonds hat unsere Erwartungen und Qualitätsansprüche nicht mehr erfüllt.

Depots, die seit August 2020 nicht mehr zur Auswahl stehen:

• 1. NÜRNBERGER Depot Nachhaltigkeit

  Grund: Ab diesem Zeitpunkt steht das neu aufgelegte und aktiv gemanagte vermögensverwaltete Portfolio Nachhaltigkeit zur Verfügung.

Fonds, die ab Januar 2022 neu zur Auswahl stehen:

• Indexaktienfonds (nachhaltige Aktien Asien/Pazifik) Amundi MSCI Pacific ex. Japan SRI ETF DR EUR (LU1602144906)

  Der Fonds versucht, die Performance des MSCI Pacific ex Japan SRI Filtered Index (Total Return Index) so genau wie möglich nachzubilden. Dieser Fonds ist in vier von fünf entwickelten Märkten im pazifischen Raum (ohne Japan) in vier der fünf entwickelten Märkte der Pazifikregion (ohne Japan) in großen und mittelgroßen Unternehmen mit hervorragenden Ratings im Bereich Umwelt, Soziales und Unternehmensführung (ESG) investiert. Er enthält Ausschlusskriterien für Kernkraft, Tabak, Thermalkohle, Alkohol, Glücksspiel, alle Waffen, zivile Schusswaffen, GMOs, Erwachsenenunterhaltung, Öl und Gas sowie Produktion und Reserven fossiler Brennstoffe.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse nachhaltige Indexfonds

• Indexaktienfonds (nachhaltige Aktien Emerging Markets) iShares MSCI Emerging Markets SRI ETF USD (IE00BYVJRP78)

  Der Fonds strebt durch eine Kombination aus Kapitalwachstum und Erträgen auf das Fondsvermögen die Erzielung einer Rendite auf Ihre Anlage an, welche die Rendite des MSCI EM SRI Index, widerspiegelt. Der Vergleichsindex misst die Wertentwicklung von Aktienwerten, die von Unternehmen ausgegeben werden, die auf der Basis einer Reihe von Ausschluss- und Rating-basierten Kriterien über bessere Nachhaltigkeitsratings bei den (Environmental, Social, Governance) ESG-Leistungen verfügen als die Vergleichsgruppe des Sektors innerhalb des MSCI EM Index.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse nachhaltige Indexfonds

• Indexaktienfonds (nachhaltige Aktien Europa) iShares MSCI Europe ESG Screened ETF EUR (IE00BFNM3D14)

  Der Fonds strebt die Erzielung einer Rendite durch eine Kombination aus Kapitalwachstum und Erträgen an, welche die Rendite des MSCI Europe ESG Screened Index widerspiegelt. Soweit dies möglich und machbar ist, beabsichtigt der Fonds in die Aktienwerte anzulegen, aus denen sich der Index zusammensetzt. Der Index misst die Wertentwicklung einer Untergruppe von Aktienwerten, die Teil des MSCI Europe Index (der Parent-Index) sind, der Unternehmen aus dem Parent- Index basierend auf den Umwelt-, Sozial- und Governance-Ausschlusskriterien (ESG) des Indexanbieters ausschließt.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse nachhaltige Indexfonds

• Indexaktienfonds (nachhaltige Aktien Welt) iShares MSCI World SRI ETF EUR (IE00BYX2JD69)

  Der Fonds strebt an, soweit dies möglich und praktikabel ist, in den Aktienwerten anzulegen, aus denen sich der Index zusammensetzt. Der Index misst die Wertentwicklung von Anteilspapieren (z.B. Aktien) innerhalb von vier regionalen Indizes für sozialverantwortliches Investment (SRI-Indizes), dem MSCI Pacific SRI Index, dem MSCI Europe & Middle East SRI Index, dem MSCI Canada SRI Index und dem MSCI USA SRI Index.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse nachhaltige Indexfonds

• Aktienfonds (nachhaltige deutsche Aktien) Fondak A (DE0008471012)

  Der Fonds engagiert sich vorwiegend am deutschen Aktienmarkt mit überwiegender Ausrichtung auf Standardwerte.

  Grund: Ersatz für den Fonds Aberdeen German Equity A EUR (Fondsschließung)

• Aktienfonds (nachhaltige internationale Aktien) Schroder Global Sustainable Growth A (LU0557290698)

  Der Fonds investiert mindestens zwei Drittel seines Vermögens in Aktien von Unternehmen aus aller Welt, die den Nachhaltigkeitskriterien des Managers entsprechen.

  Grund: Ersatz für den Fonds Vontobel Global Equity B USD

• Aktienfonds (nachhaltige internationale Dividendenaktien) Oddo Bhf Exklusive Polaris Dynamic DRW EUR (LU0319577374)

  Der Fonds legt in Aktien mit dem Schwerpunkt auf europäischen Titeln an. Die Beimischung amerikanischer bzw. asiatischer Werte ist möglich. Bei der Aktienselektion wird ein substanzorientierter Ansatz mit dem Fokus auf hohen Dividendenausschüttungen verfolgt. Die Mindestaktienquote liegt bei 70 Prozent.

  Grund: Ersatz für den Fonds Fürst Fugger Dividenden Select

• Garantiefonds (nachhaltige internationale Aktien und Renten) DWS Garant 80 Nachhaltigkeit (LU0348612853)

  Der Fonds verfolgt eine dynamische Kapitalerhaltungsstrategie, bei der laufend marktabhängig zwischen einer Kapitalerhaltkomponente (vorwiegend schwankungsarme Rentenanlagen) und einer Wertsteigerungskomponente (vorwiegend Aktienanlagen) umgeschichtet wird. Der Fonds investiert überwiegend in Wertpapiere internationaler Emittenten, deren Schwerpunkt auf ökologischen und sozialen Gesichtspunkten sowie Corporate Governance (ESG) liegt.

  Grund: Erweiterung der Anlageklasse nachhaltige Garantiefonds

Fonds, die seit Juli 2021 neu zur Auswahl stehen:

• 1. Aktienfonds (internationale Aktien) Aberdeen Standard World Smaller Companies A USD (ISIN: LU0728929174)

  Der Fonds investiert vorwiegend in Aktien von oder Beteiligungen an kleineren Unternehmen weltweit. Kleinere Unternehmen sind hierbei solche, die zum Zeitpunkt der Anlage mit weniger als 5 Milliarden USD bewertet werden.

  Grund: Erweiterung der Kategorie internationale Aktienfonds um ein Small/Mid Cap Fonds.

• 2. Indexaktienfonds (japanische Aktien) iShares Nikkei 225 UCITS ETF (ISIN: DE000A0H08D2)

  Primäres Ziel des Fonds ist die Erzielung einer Wertentwicklung, die der Wertentwicklung der japanischen Wirtschaft, gemessen am Nikkei 225 (R) entspricht. Hierzu wird eine möglichst exakte Nachbildung des Nikkei 225 (R) (Preisindex) angestrebt.

  Grund: Erweiterung der Kategorie Asien/Pazifik Aktienfonds um einen ETF Japan. Durch Aufnahme des ETFs kann eine weltweite Allokation mit einzelnen ETFs nachgebildet werden.

• 3. Aktienfonds (deutsche Aktien) Aberdeen Standard German Equity (ISIN: LU1274533576)

  Anlageziel ist eine Kombination aus Ertrag und Wachstum. Der Fonds investiert hauptsächlich in Aktien von oder Anteile an Unternehmen, die in Deutschland ansässig sind oder dort einen Großteil ihres Geschäftes betreiben.

  Grund: Ersatz für den Fonds DWS Deutschland.

• 4. Aktienfonds (internationale Aktien) HSBC Global Equity Dividend A USD (ISIN: LU1236619661)

  Anlageziel ist eine Kombination aus Dividendenrendite und Kapitalzuwachs, wobei der Schwerpunkt auf der Dividendenrendite liegt. Der Fonds investiert in Industrie und Schwellenländer. Angestrebt werden Anlagen in Unternehmen, die ein Ertragsniveau oberhalb des MSCI AC World Net bieten.

  Grund: Ersatz für den Fonds DWS Dividende.

Fonds, die seit Oktober 2020 neu zur Auswahl stehen:

• 1. Indexaktienfonds (internationale Aktien) Vanguard Global Momentum Factor Ucits ETF - USD Acc (EUR) (ISIN: IE00BYYR0935)

  Bei der Momentum-Strategie geht es im Grunde darum, Trend-Aktien zu identifizieren und diese ins Portfolio zu integrieren, um ebenfalls von der Trendfolge profitieren zu können. Trend-Aktien sind diejenigen Titel, deren Aktienkurse sich in der jüngeren Vergangenheit überdurchschnittlich positiv entwickelt haben. Die Idee dahinter: Aktien, die zuletzt die höchsten Renditen lieferten, neigen dazu, auch in naher Zukunft überdurchschnittliche Gewinne zu erzielen, wohingegen die Vergangenheit zeigt, dass die Verlierer von gestern auch in Zukunft verlieren werden. Die laufenden Kosten des Fonds betragen jährlich 0,22 %.

  Grund: Bisher wurde die Momentum-Strategie in der Fondsauswahl nicht berücksichtigt.

• 2. Indexrentenfonds (internationale Staats- und Unternehmensanleihen) Vanguard Global Bond Index Fund Institutional EUR Hedged (ISIN: IE00B18GC888)

  Der Fonds investiert in internationale Staatsanleihen (aktuell ca. 50 % des Fondsvolumens) und in Unternehmensanleihen mit überwiegend sehr guter Bonität (AAA). Die durchschnittliche Laufzeit der Anleihen beträgt aktuell ca. 9 Jahre. Die laufenden Kosten des Fonds betragen jährlich 0,15 %.

  Grund: Bisher war eine ähnliche Strategie in der Fondsauswahl nicht vorhanden.

• 3. Aktienfonds (internationale Aktien) Dimensional World Equity Fund EUR (ISIN: IE00B4MJ5D07)

  Der Fonds investiert in große und kleine Unternehmen von Industrie- und Schwellenländern. Der Schwellenländeranteil beträgt max. 20 %. Die laufenden Kosten des Fonds betragen jährlich 0,43 %.

  Grund: Bisher war eine ähnliche Strategie in der Fondsauswahl nicht vorhanden.

• 4. Aktienfonds (internationale Aktien) Dimensional Global Core Equity Fund EUR (ISIN: IE00B2PC0260)

  Der Fonds investiert in große und kleine Unternehmen von Industrieländern mit einer hohen Qualität (Value). Das bedeutet, dass der aktuelle Börsenwert deutlich unter dem Unternehmenswert (Buchwert) liegt. Die laufenden Kosten des Fonds betragen jährlich 0,35 %.

  Grund: Bisher war eine ähnliche Strategie in der Fondsauswahl nicht vorhanden.

• 5. Aktienfonds (nachhaltige internationale Aktien) Dimensional Funds plc Global Sustainability Core Equity Fund EUR (ISIN: IE00B7T1D258)

  Der Fonds investiert in große und kleine Unternehmen von Industrieländern mit einer hohen Qualität (Value). Das bedeutet, dass der aktuelle Börsenwert deutlich unter dem Unternehmenswert (Buchwert) liegt. Darüber hinaus berücksichtigt das Fondsmanagement Umwelt- und Nachhaltigkeitsauswirkungen bei der Selektion der Titel. Die laufenden Kosten des Fonds betragen jährlich 0,35 %.

  Grund: Bisher war eine ähnliche Strategie in der Fondsauswahl nicht vorhanden.

• 6. Indexaktienfonds (nachhaltige internationale Aktien) HSBC MSCI World Select SRI Index A EUR (ISIN: DE000A2H5YR8)

  Ziel des Fonds ist es, eine Gesamtrendite zu erreichen, die der Rendite des MSCI World Select SRI Index (EUR) entspricht. Dieser Index zielt darauf ab, die Wertentwicklungsmerkmale von Aktienwerten im MSCI World Index nachzubilden, die von Unternehmen ausgegeben wurden, die im Vergleich mit anderen Unternehmen über ein höheres ESG-Rating verfügen (Environmental, Social and Governance/Umwelt, Soziales und Unternehmensführung). Der Fonds zielt zum Beispiel auf eine Reduzierung des CO2-Fußabdrucks ab und schließt deshalb Unternehmen vollständig aus, die Kohle- oder andere fossile Brennstoffreserven halten. Die laufenden Kosten des Fonds betragen jährlich 0,32 %.

  Grund: Bisher war eine ähnliche Strategie in der Fondsauswahl nicht vorhanden.

• 7. Aktienfonds (Emerging Markets) Black Rock Emerging Markets USD (ISIN LU0047713382)

  Der Fonds investiert weltweit mindestens 70% seines Gesamtvermögens in Aktienwerte von Unternehmen, die in Schwellenländern ansässig sind oder einen überwiegenden Teil ihrer Geschäftstätigkeit an Märkten in Schwellenländern ausüben. Eine Anlage kann zudem in Aktienwerten von Unternehmen erfolgen, die in Märkten der Industrieländer ansässig sind oder einen überwiegenden Teil ihrer Geschäftstätigkeit an diesen Märkten ausüben und die über ein erhebliches Engagement in den oben aufgeführten Märkten der Schwellenländer verfügen.

  Grund: Ersatz für den Fonds Magellan C.

• 8. Aktienfonds (Aktien Asien/Pazifik)JPM Pacific Equity A USD (LU0052474979)

  Durch die vorwiegende Anlage in Unternehmen im Pazifikraum (inklusive Japan) soll ein langfristiges Kapitalwachstum erzielt werden.

  Grund: Ersatz für den Fonds Fidelity Pacific.

Fonds, die seit August 2020 neu zur Auswahl stehen:

• 1. Indexaktienfonds (Anlageschwerpunkt Pazifikregion ohne Japan) iShares Core MSCI Pacific ex. Japan (IE00B52MJY50)

  Der Referenzindex MSCI Pacific ex. Japan bildet die Rendite großer und mittelgroßer Unternehmen in Hongkong, Singapur, Australien und Neuseeland ab.

  Grund: Hierdurch kann der asiatische Aktienmarkt bei der NÜRNBERGER vollständig mit Indexfonds abgedeckt werden.

Fonds, die seit Juli 2020 neu zur Auswahl stehen:

• 1. Mischfonds NÜRNBERGER Multi Asset Protect (ISIN: DE000A2PTX62) im AAA-Management - ab Oktober 2020 ist der Fonds auch für Fondswechsel zulässig.

  Der Fonds strebt als Anlageziel langfristig eine Rendite über dem Geldmarkt unter Beachtung einer nicht garantierten Wertuntergrenze an. Diese Wertuntergrenze beträgt mindestens 95 % des Fondspreises. Der Fonds hat die Risikoklasse 3 auf einer Skala von 1 - 7. Die laufenden Kosten des Fonds betragen jährlich 0,95 %.

  Grund: Der Fonds wird überwiegend in unserem aktiven ablauforientierten Anlagemanagement (AAA) eingesetzt, kann aber auch für individuelle Fondswechsel berücksichtigt werden.
  Der bisher im AAA-Management genutzte Fonds ODDO BHF Money Market CR-EUR (ISIN: DE0009770206) hatte aufgrund seiner sehr sicherheitsorientierten Anlagepolitik (Negativzinsen) in den letzten Jahren eine geringe negative Wertentwicklung, die den Anforderungen einer Wertsicherung nicht gerecht wird.